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AI 領軍科技革命， 驅動半導體爆發性成長
根據研究統計，從1950年代以來，隨著各階段不同技術領域的發展，帶動半導體市場規模成長。因應AI蓬勃發展，高效能運算與行動裝置也將持續推動半導體市場成長，隨著普惠智能發展，預計2030年的半導體市場規模將近1兆美元。
圖一、2030 年半導體應用市場占比
資料來源：TSMC、Synopsys、MIC，國泰投信整理，2024/12。
AI 資料中心建置、AI 手機與 AI PC 滲透率提升，台廠有望受惠
全球主要雲端服務供應商（CSP）最新揭露的 AI 資料中心投資金額合計高達逾 240 億美元（逾新台幣 7,680 億元），推動新一波AI伺服器建設狂潮席捲全球，根據專業機構預估本波 AI 熱潮也將帶動台股盈餘連續 3 年 (2024~2026) 維持中高速成長。2024 年正式邁入 AI 手機元年，生成式 AI 應用成為各大手機品牌發展主旋律，預計 2028 年滲透率將過半；而 2024 年 AI PC 初出茅廬，2025 年隨著 Intel、AMD、Qualcomm 持續推出下一代 AI 處理器，以及 NVIDIA 與聯發科聯手推出 Arm 架構處理器產品，有望推動 AI PC 滲透率大幅提升。隨基本面逐漸復甦，IBES 預估明年台股企業獲利年增率達 15%，其中電子產業達 27.5% 為成長關鍵引擎，AI 相關高成長動能之族群有望支撐台股後市表現。
圖二、全球 AI 手機市場滲透率
資料來源：MIC，國泰投信整理，2024/12。
圖三、全球 AI PC 市場滲透率
資料來源：MIC，國泰投信整理，2024/12。
注意：上述指數僅供參考用途，指數之歷史績效不應被視為現在或未來表現及績效的保證
